6月28日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站發(fā)布公告顯示，紫光展銳（上海）科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“紫光展銳”）已于6月27日在上海證監(jiān)局辦理輔導(dǎo)備案，擬在科創(chuàng)板首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市。這也意味著紫光展銳有望成為國(guó)產(chǎn)智能手機(jī)芯片第一股。
公開(kāi)資料顯示，紫光展銳成立于2013年8月26日，是我國(guó)集成電路設(shè)計(jì)業(yè)的領(lǐng)軍企業(yè)，全面掌握2G/3G/4G/5G/6G、Wi-Fi、藍(lán)牙、衛(wèi)星通信等全場(chǎng)景通信技術(shù)。在智能手機(jī)、物聯(lián)網(wǎng)、汽車電子、智能顯示等領(lǐng)域均有廣泛應(yīng)用。作為全球領(lǐng)先的平臺(tái)型芯片設(shè)計(jì)企業(yè)，紫光展銳立足“五芯先鋒”發(fā)展定位，探索衛(wèi)星通信、通用計(jì)算、專用計(jì)算等前沿科技，致力于為全球用戶提供便捷的數(shù)字連接，賦能產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，將技術(shù)創(chuàng)新的力量延伸到社會(huì)更廣闊的領(lǐng)域。
作為一家擁有20多年歷史的通信芯片廠商，展銳是目前全球僅有的擁有完整2/3/4/5G基帶芯片技術(shù)的6家廠商之一（包括高通、聯(lián)發(fā)科、展銳、華為、三星、蘋(píng)果）。而除了基帶技術(shù)能力之外，展銳還可提供高性能處理器、射頻芯片、射頻前端、電源管理、音頻處理、無(wú)線連接、多媒體芯片等周邊套片設(shè)計(jì)能力。據(jù)了解，目前紫光展銳員工總數(shù)已經(jīng)達(dá)到了5000多人，其中超過(guò)85%是研發(fā)人員。
數(shù)據(jù)顯示，2024年紫光展銳芯片出貨超過(guò)16億顆，其中5G芯片銷量同比增長(zhǎng)82%。目前搭載展銳5G芯片的百余款智能終端已進(jìn)入歐洲、拉美、東南亞、南亞等市場(chǎng)。截至2025年3月份，紫光展銳已經(jīng)累計(jì)在全球116個(gè)國(guó)家實(shí)施了5G場(chǎng)測(cè)，5G智能手機(jī)規(guī)模出貨至85個(gè)國(guó)家，通過(guò)了56家運(yùn)營(yíng)商認(rèn)證。
根據(jù)Counterpoint Research公布的2025年一季度全球智能手機(jī)AP-SoC市場(chǎng)份額排名，聯(lián)發(fā)科以36%的市占率排名第一，高通以28%份額居第二，蘋(píng)果以17%份額排名第三，紫光展銳則以10%的份額排名第四。
財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面，根據(jù)紫光展銳此前披露的信息顯示，2022年紫光展銳營(yíng)收達(dá)到了140億元，同比增長(zhǎng)20%；雖然2023年全球智能手機(jī)市場(chǎng)出貨量同比下降了3.2%，但紫光展銳的營(yíng)收仍突破了130億元的規(guī)模；2024年紫光展銳銷售收入145億元，同比增長(zhǎng)約11%。
作為對(duì)比，市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)TrendForce發(fā)布2024年全球前十大IC設(shè)計(jì)公司的營(yíng)收排名顯示，排名第十的MPS的營(yíng)收為22.07億美元，約合人民幣158.3億元。紫光展銳的145億元人民幣的營(yíng)收僅略低于MPS。如果看2023年的營(yíng)收，紫光展銳則與當(dāng)時(shí)排名第十的MPS持平。
值得注意的是，在2022年下半年新紫光集團(tuán)重組完成之后，便開(kāi)始著手解決阻礙紫光展銳上市的歷史遺留問(wèn)題，加速推動(dòng)紫光展銳的IPO上市進(jìn)程。
2024年6月，紫光展銳董事會(huì)已表決通過(guò)新一輪股權(quán)融資，本輪融資金額超過(guò)40億元，投資方包括京滬兩地國(guó)資平臺(tái)，以及工銀資本管理有限公司、交銀金融資產(chǎn)投資有限公司、人保資本股權(quán)投資有限公司、中信建投、國(guó)泰君安、弘毅投資等金融機(jī)構(gòu)。
2024年9月，紫光展銳董事長(zhǎng)馬道杰透露，紫光展銳耗時(shí)一年多的股權(quán)融資于近日?qǐng)A滿完成，40億股權(quán)融資資金已經(jīng)全部到賬。有消息稱，當(dāng)時(shí)紫光展銳的估值已經(jīng)達(dá)到了660億元。
隨后在2024年11月，紫光展銳在全球合作伙伴大會(huì)上正式宣布，在此前已經(jīng)完成了40億元股權(quán)融資的基礎(chǔ)上，近期將再完成近20億元股權(quán)增資，增資方正是當(dāng)時(shí)剛剛回歸的紫光展銳創(chuàng)始人、董事、首席戰(zhàn)略顧問(wèn)陳大同旗下的元禾璞華。在該輪股權(quán)融資完成后，紫光展銳的投后估值可能已達(dá)700億元左右。
紫光展銳董事長(zhǎng)馬道杰表示：“作為國(guó)內(nèi)最早從事手機(jī)通信芯片研發(fā)的企業(yè)之一，新紫光集團(tuán)旗下的紫光展銳正處于跨越式發(fā)展的重要窗口期。在大股東和各級(jí)政府等多方支持下，本輪股權(quán)融資落地將為公司日常經(jīng)營(yíng)發(fā)展以及IPO等諸多關(guān)鍵事項(xiàng)注入新動(dòng)能。”
今年3月31日，紫光展銳正式完成股改工商變更，公司名稱由“紫光展銳（上海）科技有限公司”變更為“紫光展銳（上海）科技股份有限公司”，公司注冊(cè)資本約55.32億元。
從最新的股權(quán)結(jié)構(gòu)來(lái)看，目前紫光展銳的控股股東為新紫光集團(tuán)旗下北京紫光展訊投資管理有限公司，持股32.2151%；第二大股東為國(guó)家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金股份有限公司（又稱“大基金”），持股12.7602%；第三大股東為英特爾（中國(guó)）有限公司，持股10.8461%。此外，同樣屬于國(guó)資的上海集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金股份有限公司和國(guó)家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金二期股份有限公司（又稱“大基金二期”）也分別持有紫光展銳3.4165%的股權(quán)。
紫光展銳后續(xù)如果能夠順利登陸科創(chuàng)板，將有望借助資本市場(chǎng)的力量進(jìn)一步做大做強(qiáng)，也有助于國(guó)產(chǎn)智能手機(jī)芯片產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展。
根據(jù)此前紫光展銳內(nèi)部人士透露的計(jì)劃顯示，紫光展銳計(jì)劃在2025年實(shí)現(xiàn)“盈虧平衡”，并完成IPO的階段目標(biāo)。在成功IPO助力公司進(jìn)一步的跨越式發(fā)展之后，希望到2030年實(shí)現(xiàn)“營(yíng)業(yè)收入規(guī)模力爭(zhēng)全球領(lǐng)先，盈利能力穩(wěn)健，核心競(jìng)爭(zhēng)力突出，產(chǎn)業(yè)生態(tài)引領(lǐng)強(qiáng)，邁入世界一流芯片設(shè)計(jì)企業(yè)行列”。
