全球DRAM市場(chǎng)上,,三星一家獨(dú)大,,接著是SK Hynix及美光,這三家的DRAM份額占到了全球95%左右,,而華亞科被美光全資收購(gòu)之后,,Nanya南亞科技也就變成全球第四大內(nèi)存芯片廠商了,雖然2.5%的份額跟前面三家公司20%—45%的份額相比是小巫見大巫,。
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DRAM連漲之后持續(xù)下跌
在DRAM內(nèi)存漲價(jià)超過9個(gè)季度之后,,內(nèi)存芯片價(jià)格終于在10月份大跌了一次,DRAMxChange稱10月份DRAM現(xiàn)貨價(jià)格跌了10%,,預(yù)計(jì)2019年還會(huì)繼續(xù)跌20%,。
受此影響,全球第四大內(nèi)存芯片廠商南亞科技10月份營(yíng)收環(huán)比下跌了16%,,降幅遠(yuǎn)超預(yù)期。
內(nèi)存價(jià)格從10月份開始降低對(duì)消費(fèi)者來(lái)說是好事,,但是因?yàn)闈q價(jià)積累的基數(shù)較大,,內(nèi)存廠商今年的日子依然會(huì)很逍遙,營(yíng)收,、盈利還是會(huì)創(chuàng)紀(jì)錄,。
在三星電子公布的Q3(2018年7-9月)初估財(cái)報(bào),營(yíng)收達(dá)到65兆韓元,,營(yíng)業(yè)利潤(rùn)較去年同期大增20%至17.5兆韓元,,創(chuàng)下單季歷史新高紀(jì)錄。
不過,因預(yù)估DRAM價(jià)格將在2019年以后走跌,,因此為了延遲當(dāng)前DRAM絕佳市況反轉(zhuǎn)的時(shí)間,,三星可能將由攻轉(zhuǎn)守,2019年三星半導(dǎo)體設(shè)備投資額恐較2018年預(yù)估值呈現(xiàn)減少,,其中DRAM投資額恐大砍2成,。
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DRAM與NAND息息相關(guān)
雖然針對(duì)存儲(chǔ)芯片的投資總體會(huì)減少,但在DRAM內(nèi)存及NAND閃存上還是有區(qū)別的,。
SK證券分析師認(rèn)為三星明年的半導(dǎo)體投資將減少8%,,但NAND閃存投資是增加的,DRAM內(nèi)存則是大減20%,,因?yàn)槿窃谶@兩個(gè)產(chǎn)品上的策略是不同的,。
在NAND閃存上,廠商要拼市場(chǎng)占有率,,增加投資擴(kuò)大產(chǎn)能以便跟其他廠商搶市場(chǎng),,但在DRAM內(nèi)存上,廠商似乎不擔(dān)心市場(chǎng)占有率的問題(三星在DRAM市場(chǎng)上已經(jīng)是45%占有率,,三家廠商中最高的了),。
他們的目標(biāo)是盡可能減緩內(nèi)存降價(jià)的趨勢(shì),維持高價(jià)位,,畢竟三星DRAM內(nèi)存的毛利率超過70%,,降價(jià)會(huì)影響盈利,因此減少20%的投資有利于減緩內(nèi)存降價(jià)的速度,,維持高價(jià)位,。
三星在DRAM內(nèi)存上的的態(tài)度及減少投資的做法也不讓人意外,早前就有報(bào)道稱三星一直在努力減緩內(nèi)存降價(jià)的趨勢(shì),,該公司高管在采訪中也不斷否認(rèn)內(nèi)存需求下降的消息,,力圖維持供應(yīng)緊張之態(tài)。
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走勢(shì)還是下跌各廠已做好準(zhǔn)備
對(duì)于明年的內(nèi)存芯片市場(chǎng)走勢(shì),,市場(chǎng)分析人士普遍認(rèn)為價(jià)格會(huì)下跌,,但是DRAM廠商的意見并不一樣,此前三星就表示2019年內(nèi)存需求不會(huì)走弱,。
而美光副總Manish Bhatia在臺(tái)灣的活動(dòng)上也表示2019年的DRAM內(nèi)存市場(chǎng)相對(duì)健康,,供應(yīng)鏈還會(huì)持續(xù)增長(zhǎng),言外之意就是明年內(nèi)存不可能大降價(jià),,這一點(diǎn)上他們的表態(tài)倒是跟三星很一致,。
2019年中美光的資本支出從2018財(cái)年的85億美元增長(zhǎng)到了105億美元,這次美光在臺(tái)灣的投資就是其中的一部分,,將會(huì)持續(xù)投資DRAM內(nèi)存及NAND閃存,,但是兩個(gè)產(chǎn)品的重點(diǎn)是不一樣的,,與2018財(cái)年相比,NAND閃存的產(chǎn)能投資在2019財(cái)年會(huì)降低以便應(yīng)對(duì)市場(chǎng)需求,。
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NARM與關(guān)聯(lián)行業(yè)都將面臨持續(xù)下跌
目前NAND閃存價(jià)格徘徊在0.30美元/GB左右,,66%的跌幅將使SSD較HDD更具競(jìng)爭(zhēng)力,希捷,、西數(shù)等傳統(tǒng) HDD 制造商將面臨極大的壓力,。
屆時(shí),制造商會(huì)將富余的NAND產(chǎn)能分配給 DRAM,,但這又可能導(dǎo)致后者的供過于求,。
3D NAND占了工業(yè)閃存的 70% 左右,剩下的是老舊的 2D/平面 NAND ,。
若這種制造能力轉(zhuǎn)移到 DRAM,,可能導(dǎo)致未來(lái) DRAM 的產(chǎn)能過剩。
行業(yè) NAND 價(jià)格可能會(huì)下調(diào) 25%,、近線/高端 SSD 的價(jià)格更會(huì)暴跌 75% ,。
當(dāng)然,對(duì)于普通消費(fèi)者來(lái)說,,能見到SSD和DRAM價(jià)格回歸理性平價(jià),,總比這幾年忍受不尋常的高價(jià)來(lái)得解氣。
內(nèi)存條價(jià)格開始下調(diào)的原因,,不僅僅是這塊,,應(yīng)該還會(huì)有更多的“電腦配件”繼續(xù)下調(diào)走勢(shì),因?yàn)槿藗円婚_始依賴電腦的思想已經(jīng)漸轉(zhuǎn)移到手機(jī)上了,,那也是因?yàn)槭謾C(jī)的技術(shù)功能和硬件方面在不斷的發(fā)展客戶需求,。
而手機(jī)取代了電腦目前統(tǒng)計(jì),幾乎能滿足市民80%~90%辦公和娛樂需求,,這樣的比例占用了電腦市場(chǎng)也是理所當(dāng)然的,。
所以在我看來(lái)這種趨勢(shì)也是屬于正常,當(dāng)然收益的肯定是我們老百姓了,。