全球晶圓代工產(chǎn)能依然搶手,，整體市場在Q3的規(guī)模仍優(yōu)于Q2,，但據(jù)韓國媒體的報(bào)導(dǎo)，發(fā)現(xiàn)三星在全球晶圓代工的市占不增反減,，而其競爭對手臺(tái)積電反而增加,。報(bào)導(dǎo)分析，三星之所以追不上臺(tái)積電,，是沒有跟上車用電子成長的腳步,。

　　據(jù)韓國媒體BusinessKorea的報(bào)導(dǎo)，據(jù)研調(diào)機(jī)構(gòu)TrendForce發(fā)布的最新數(shù)據(jù),，全球前十大晶圓代工公司占全球代工市場97%,，在2021年第3季度的整體銷售額為272.7億美元（約新臺(tái)幣7552億元），季增11.8%,。

　　報(bào)導(dǎo)指出,，這顯示全球晶圓代工仍在復(fù)蘇當(dāng)中，但反觀三星電子,，市占卻出現(xiàn)縮水，第3季的晶圓代工業(yè)績?yōu)?8.1億美元（約新臺(tái)幣1332億元）,，較第2季度增長11.%,，但市占為17.1%，不如去年同期的17.3%。

　　臺(tái)積電卻成呈現(xiàn)業(yè)績,、市占雙雙成長的狀態(tài),，臺(tái)積電第3季營收金額成長11.9%，達(dá)148.84億美元（約新臺(tái)幣4122億元）,，占全球晶圓代工市場53.1%,，較第2季相比成長0.2%。報(bào)導(dǎo)形容,，兩家公司的差距已經(jīng)拉開,。

　　報(bào)導(dǎo)引述業(yè)內(nèi)人士的分析，指出汽車用半導(dǎo)體的短缺,，使得市場出現(xiàn)化學(xué)變化,，特別是，臺(tái)積電因?yàn)槠嚢雽?dǎo)體的需求,，而提升全球市占,。三星則是積極發(fā)展智慧手機(jī)半導(dǎo)體等高科技產(chǎn)品，沒跟上汽車電子發(fā)展腳步,，并使得市占下滑,。

　　智慧型手機(jī)等產(chǎn)品依賴晶圓代工先進(jìn)制程，而車用半導(dǎo)體則著力于成熟制程,。據(jù)媒體日前的報(bào)導(dǎo),，在10月初時(shí)的統(tǒng)計(jì)，車用晶片占臺(tái)積電營收比重4%,。臺(tái)積電已重新調(diào)配產(chǎn)能,，加速生產(chǎn)相關(guān)車用產(chǎn)品，估計(jì)今年車用重要元件微控制器（MCU）產(chǎn)量將年增60％,。

　　據(jù)研調(diào)機(jī)構(gòu)Gartner日前的報(bào)告也證實(shí)此現(xiàn)象,，指出臺(tái)積電、三星電子及英特爾三大廠商,，資本支出合計(jì)就占整體產(chǎn)業(yè)60%,，而這三家廠商幾乎把資金都投入先進(jìn)制程，對成熟制程的投入則較少,。

　　不過,，盡管三星電子在全球晶圓代工的市占出現(xiàn)萎縮，其仍是韓國最大的科技廠,，據(jù)BusinessKorea的報(bào)導(dǎo),，韓國2021年出口總額約達(dá)6362億美元（約新臺(tái)幣17兆6131億），而三星電子1家公司就占了其中的6分之1,，達(dá)1100億美元,，成為韓國第1家年出口額超過1100億美元的公司,。

　　另外，臺(tái)積電先進(jìn)制程持續(xù)受到國際大廠青睞,，據(jù)美系外資在6日發(fā)布的最新報(bào)告,，明年高通、輝達(dá),、英特爾對臺(tái)積電的先進(jìn)制程有更大的需求,，這使得臺(tái)積電5納米有望保持9成市占，3納米有8~9成市占表現(xiàn),。

　　報(bào)告指出,，因應(yīng)未來7納米可能供應(yīng)不足，因此在2023~2024年內(nèi)高雄廠或建置更多產(chǎn)能,。

　　AMD將擁抱三星4nm,？

　　據(jù)tomshardware報(bào)道，十多年來,，AMD 一直依賴芯片制造商 GlobalFoundries 和臺(tái)積電,。盡管如此，如果摩根大通的一份新報(bào)告被證明是正確的,，該公司可能會(huì)在三星代工廠為 Chromebook 制造入門級 4nm 處理器,。該公司還推測，AMD 未來的 GPU 也可能使用三星代工廠,。

　　“我們的研究表明,，AMD 可能會(huì)將 Chromebook CPU 的 4nm 工藝外包給三星（很可能在 2022 年底量產(chǎn)），鑒于市場需求下降,，臺(tái)積電可能分配給 Chromebook 項(xiàng)目的能力有限,，”摩根大通的分析師Gokul Hariharan在分享給客戶的一份報(bào)告中寫道 。

　　AMD 起初幾乎完全依賴 GlobalFoundries,，然后是臺(tái)積電,，原因有二。首先,，AMD 與 GlobalFoundries 簽訂了晶圓供應(yīng)協(xié)議,，阻止其廣泛使用臺(tái)積電和其他代工廠。其次,，AMD通過重新使用為特定芯片技術(shù)量身定制的IP塊來控制其開發(fā)成本,，大大降低了其實(shí)際使用的節(jié)點(diǎn)數(shù)量。

　　如果 AMD 繼續(xù)執(zhí)行該計(jì)劃,，即使將三星代工廠的節(jié)點(diǎn)用于其某些產(chǎn)品,，也將顯著改變 AMD 設(shè)計(jì)和構(gòu)建其產(chǎn)品的方式。

　　在 Chromebook 綁定的 APU 上采用三星代工廠的 4LPP（第二代 4nm 級工藝）將需要 AMD 為新制造商重新設(shè)計(jì)其 CPU 和 GPU IP,，這在 4nm 上相當(dāng)昂貴,。此外,，請記住 Chromebook 市場沒有增長，目前尚不清楚該項(xiàng)目在財(cái)務(wù)上的可行性,。分析師認(rèn)為，AMD 未來也可以將三星代工廠用于其部分 GPU,，但沒有詳細(xì)說明,。

　　“此外，我們認(rèn)為 AMD 可能會(huì)在 2023/2024 年評估三星 3nm 的一些項(xiàng)目（可能針對 GPU）,，但其絕大多數(shù)核心平臺(tái)（用于服務(wù)器,、移動(dòng)和臺(tái)式機(jī)的 CPU）可能會(huì)留在臺(tái)積電N3?！?報(bào)告說,。

　　同時(shí)，摩根大通認(rèn)為,，AMD 將繼續(xù)相當(dāng)保守地實(shí)施新的制造技術(shù),，并且不會(huì)率先開始使用前沿節(jié)點(diǎn)。分析師預(yù)計(jì) AMD只會(huì)在 2024 年推出的產(chǎn)品中采用臺(tái)積電的 N3 技術(shù)（實(shí)際上可能是N3E）,。

　　雖然 AMD 的盈利能力目前處于歷史高位,，但該公司在采用新的制造工藝方面仍然非常保守。這是因?yàn)槭褂檬煜さ?IP 不僅可以降低成本,，還有助于提高產(chǎn)量,。

　　“請注意，鑒于 AMD 的 N5 項(xiàng)目（熱那亞和 Zen 4 桌面變體）會(huì)在 2022 年上市,，因此 AMD 的 N3 設(shè)備可能只會(huì)在 2024 年推出,，”該說明中寫道。

　　蘋果優(yōu)先惹眾怒,，臺(tái)積大客戶傳轉(zhuǎn)單三星

　　日前傳出臺(tái)積電3納米制程卡關(guān),，蘋果下一代iPhone處理器A16芯片，將延用臺(tái)積電5納米米制程,，創(chuàng)連續(xù)3年使用同一個(gè)制程的狀況,，臺(tái)積電回應(yīng)，重申3 納米制程按計(jì)劃進(jìn)行,。隨著三星電子的3納米制程將在明年上半年量產(chǎn),，又有新消息指出，AMD,、高通等大客戶,，將改采用三星3納米制程，但市場卻對該消息保留看法,。

　　據(jù)外媒《wccftech》報(bào)導(dǎo),，臺(tái)積電3納米制程預(yù)計(jì)2022年下半年量產(chǎn),，三星在此保持領(lǐng)先。據(jù)《DigiTimes》報(bào)告指出,，由于臺(tái)積電與蘋果多年來密切合作推進(jìn)先進(jìn)制程與封裝技術(shù),，讓AMD、高通對臺(tái)積電蘋果優(yōu)先政策不滿,，所以決定將訂單轉(zhuǎn)往三星的3納米制程,，并成為首波客戶。

　　三星電子早前線上舉辦「三星先進(jìn)制程晶圓代工生態(tài)系論壇2021」（Samsung Advanced Foundry Ecosystem,，SAFE）,，市場關(guān)注三星3納米制程所采用的環(huán)繞閘極技術(shù)（Gate-All-Around，GAA）表現(xiàn),，臺(tái)積電則是在3納米制程延用鰭式場效電晶體（FinFET）,，預(yù)計(jì)2納米制程才會(huì)導(dǎo)入GAA技術(shù)。

　　但從AMD推出的架構(gòu)演進(jìn)來看,，日前推出Zen 4架構(gòu)藍(lán)圖,，將采用5納米制程，若在Zen 5 架構(gòu)改采三星3納米制程,，等于是要打掉重練,，市場認(rèn)為可能是三星放話，AMD為了議價(jià)放出風(fēng)聲,，因?yàn)樵谟⑻貭柎蛩?022年推出Intel 4制程的壓力下,，AMD應(yīng)該不會(huì)貿(mào)然行動(dòng)。

　　AMD在2017年推出全新架構(gòu)Ryzen系列處理器以及Vega系列顯卡,，加上采用臺(tái)積電7納米制程,，在效能、研發(fā)與制造成本控制上有強(qiáng)勁表現(xiàn),，目前也是臺(tái)積電7納米制程最大客戶,，如今在X86架構(gòu)的PC處理器市占率也不斷逼近25%， AMD也是目前臺(tái)積電7納米制程最大客戶,，有著密切合作關(guān)系,。

　　摩根大通：臺(tái)積電先進(jìn)制程無敵手

　　晶圓代工客戶近期態(tài)度積極，外界接連點(diǎn)名先進(jìn)制程訂單花落誰家,，摩根大通證券指出,，臺(tái)積電先進(jìn)制程挾高通、英偉達(dá)等大客戶加持,，以及英特爾委外代工進(jìn)度向前,，5nm制程未來幾年市占率都在九成左右，更尖端的3nm制程則介于80～90％,，可說打遍業(yè)界無敵手,。

　　摩根大通證券臺(tái)灣區(qū)研究部主管哈戈谷（Gokul Hariharan）指出,，臺(tái)積電在先進(jìn)制程市占率高，主要上檔空間來自：一,、高通與英偉達(dá)2022～2023年先進(jìn)制程訂單明顯從三星轉(zhuǎn)投臺(tái)積電,；二、英特爾委外代工將會(huì)有更多進(jìn)度,；三,、蘋果2023年起可望開始自制（in-house）調(diào)制解調(diào)器芯片。整體而言,，臺(tái)積電不僅5nm與3nm制程市占率保持高昂，7nm制程家族供應(yīng)更是相當(dāng)吃緊,，必須在2023～2024年擴(kuò)建更多產(chǎn)能,。

　　就個(gè)別客戶角度分析，摩根大通證券認(rèn)為,，高通自2022年下半年起,，旗艦級產(chǎn)品將由驍龍8系列第一代芯片打頭陣，開始重投臺(tái)積電懷抱,，并采用4nm先進(jìn)制程,，緊接著，2023年的旗艦系統(tǒng)級芯片（SoC）也將委由臺(tái)積電代工,。目前看來,，高通2024年旗艦芯片花落誰家，似乎仍由臺(tái)積電強(qiáng)化版3nm的N3E制程與南韓三星3nm制程拉扯中,，最終可能兩大晶圓代工廠分別取得不同品項(xiàng)的部分訂單,。

　　回顧高通將旗艦級SoC SD888，以及蘋果iPhone調(diào)制解調(diào)器芯片X60雙雙下單給三星5nm制程后,，對臺(tái)積電營收貢獻(xiàn)自2021年開始下降,，所幸，從后續(xù)新品訂單分配狀況的預(yù)測來看,，高通占臺(tái)積電營運(yùn)比重自2022年下半年開始,，將有明顯升溫。

　　另一重要客戶英偉達(dá)自2020年開始便將訂單同時(shí)分配給臺(tái)積電與三星：臺(tái)積電從中獲取所有的人工智能（AI）芯片訂單,，三星則以8nm制程奪電競GPU訂單,。放眼2022年，哈戈谷分析,，臺(tái)積電除了鞏固AI芯片訂單,，還將取得部分高階電競GPU訂單，意味臺(tái)積電持續(xù)在英偉達(dá)獲得更多市占分額,。

　　至于英特爾委外代工部分,，摩根大通目前預(yù)期,，英特爾2023年可能把FPGA芯片以及一些GPU委由臺(tái)積電3nm制程代工，英特爾的需求高峰很可能有每月2萬片晶圓之多,，晉升2023年3nm制程的第二大客戶,。