中國(guó)是全球最大的消費(fèi)電子市場(chǎng)，家用電器,、電腦、智能手機(jī),、汽車電子及各種智能終端的需求爆發(fā),，帶來了顯示面板、半導(dǎo)體,、太陽(yáng)能電池等產(chǎn)品的產(chǎn)能擴(kuò)張,。我國(guó)的面板產(chǎn)業(yè)整體規(guī)模已進(jìn)入全球前三，半導(dǎo)體應(yīng)用市場(chǎng)更是全球第一,。然而,，想要實(shí)現(xiàn)全產(chǎn)業(yè)鏈的協(xié)同進(jìn)步，在上游濕電子化學(xué)品領(lǐng)域,，中國(guó)企業(yè)尚未攻破難關(guān),。
濕電子化學(xué)品是微電子制造技術(shù)的關(guān)鍵性材料，在顯影,、蝕刻,、清洗等工藝中必不可少，直接關(guān)系到下游產(chǎn)品質(zhì)量,。由于處于精細(xì)化工和電子信息行業(yè)交叉的領(lǐng)域,，其專業(yè)跨度大，技術(shù)門檻高,，被德國(guó),、美國(guó)和日本的知名企業(yè)占據(jù)著高端市場(chǎng)大部分份額。
中國(guó)的濕電子化學(xué)品行業(yè)起步較晚,，目前在中低端市場(chǎng)已發(fā)展成熟,，廣泛應(yīng)用于太能電池生產(chǎn)環(huán)節(jié)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈,；而顯示面板,、半導(dǎo)體等行業(yè)的需求仍然依賴進(jìn)口。
格林達(dá)主營(yíng)的濕電子化學(xué)品產(chǎn)品在顯示面板,、半導(dǎo)體和太陽(yáng)能電池三大領(lǐng)域均可應(yīng)用,。面對(duì)國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局，格林達(dá)如何在看似“進(jìn)退兩難”的局面下找準(zhǔn)自身產(chǎn)品定位？它能否代表國(guó)內(nèi)企業(yè)向高端市場(chǎng)邁出第一步,？
中國(guó)市場(chǎng)復(fù)合增速近30％
2018年,，全球濕電子化學(xué)品在三大市場(chǎng)應(yīng)用量達(dá)到307萬(wàn)噸，預(yù)計(jì)到2020年將增長(zhǎng)至388萬(wàn)噸,，復(fù)合增長(zhǎng)率約 12．42％,。隨著全球電子信息、新能源等產(chǎn)業(yè)產(chǎn)能逐步向亞洲轉(zhuǎn)移,，與之配套的濕電子化學(xué)品企業(yè)也將重心轉(zhuǎn)向亞洲市場(chǎng),。
中國(guó)的濕電子化學(xué)品行業(yè)雖然起步晚于歐美國(guó)家，但隨著近年消費(fèi)升級(jí)和產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型加速,，市場(chǎng)需求增幅遠(yuǎn)高于全球水平,。預(yù)計(jì)到2020年，我國(guó)濕電子化學(xué)品市場(chǎng)需求量將達(dá)到147．04萬(wàn)噸,，占全球份額的37．8％,，復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到27．46％。中國(guó)將成為濕電子化學(xué)品最活躍的應(yīng)用市場(chǎng),。
從各領(lǐng)域的增長(zhǎng)情況來看,，顯示面板的需求增長(zhǎng)最明顯，其規(guī)模已擴(kuò)張至2016年的3倍,。當(dāng)前,，LCD面板和OLED面板在終端應(yīng)用上“齊頭并進(jìn)”，成為濕電子化學(xué)品市場(chǎng)擴(kuò)張的主要驅(qū)動(dòng)力,。
LCD面板的增長(zhǎng)得益于大尺寸智能終端越來越受到消費(fèi)者喜愛,，如大屏液晶電視等。隨著韓國(guó),、臺(tái)灣地區(qū)新建LCD顯示面板產(chǎn)線速度減緩,，國(guó)內(nèi)廠商開始異軍突起。2018年,，京東方集團(tuán)電視面板和顯示器面板出貨量分別為5430萬(wàn)片和3730萬(wàn)片,，出貨量位居全球首位。液晶顯示面板尺寸加大,，刺激了濕電子化學(xué)品的大規(guī)模應(yīng)用,。
OLED顯示面板相比于LCD顯示面板，具有省電,、響應(yīng)時(shí)間短,、耗電量低、對(duì)比度高,、輕薄等優(yōu)勢(shì),，在小尺寸領(lǐng)域已逐步替代LCD面板成為新潮流。未來，隨著智能手機(jī)中全面屏和屏下指紋應(yīng)用普及,，VR／AR顯示器和智能手環(huán)等可穿戴設(shè)備逐步推廣,，OLED顯示屏將會(huì)迎來更多元的應(yīng)用場(chǎng)景，有望出現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng),。
由于生產(chǎn)工藝比LCD顯示面板更為復(fù)雜,，所需工序更多，單位面積OLED面板的濕電子化學(xué)品耗用量也會(huì)更多,。
顯示面板應(yīng)用增長(zhǎng)對(duì)濕電子化學(xué)品的需求推動(dòng)作用強(qiáng)大。同時(shí),，顯示面板生產(chǎn)工藝復(fù)雜,，更新?lián)Q代迅速，其濕電子化學(xué)品的需求主要集中于高端產(chǎn)品,，比如TMAH顯影液,。
雖然中國(guó)市場(chǎng)空間廣闊，但在濕電子化學(xué)品的高端產(chǎn)品上,，中國(guó)企業(yè)并不占優(yōu),。
高端市場(chǎng)外企林立
國(guó)際上，濕電子化學(xué)品的應(yīng)用始于20世紀(jì)60年代,，早于中國(guó)十幾年,，因而最先進(jìn)的技術(shù)被歐美、日本等國(guó)家和地區(qū)壟斷,。目前,，國(guó)際上制備了SEMI G1至SEMI G4不同等級(jí)的濕電子化學(xué)品標(biāo)準(zhǔn)，領(lǐng)先的企業(yè)在G4等級(jí)技術(shù)上趨于成熟,，并在G5等級(jí)已有突破,。
全球濕電子化學(xué)品的第一大市場(chǎng)份額，由歐美傳統(tǒng)老牌企業(yè)產(chǎn)品占領(lǐng),，其市場(chǎng)份額（以銷售額計(jì)）約為33％,。德國(guó)的巴斯夫（Basf）公司、E．Merck公司,、美國(guó)的亞什蘭集團(tuán),、Arch化學(xué)品公司以及霍尼韋爾公司等是其中代表。
第二大市場(chǎng)份額,，由日本的十家左右生產(chǎn)企業(yè)擁有,，約占27％的市場(chǎng)份額。其大型企業(yè)包括關(guān)東化學(xué)公司,、三菱化學(xué),、京都化工、日本合成橡膠、住友化學(xué),、和光純藥工業(yè)（Wako）,、stella－chemifa公司等。
第三大市場(chǎng)份額,，主要由中國(guó)臺(tái)灣企業(yè)生產(chǎn)的濕電子化學(xué)品所占據(jù),，約占全球市場(chǎng)份額的19％。中國(guó)臺(tái)灣與韓國(guó)的部分產(chǎn)品已具備與歐美及日本企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的實(shí)力,。
中國(guó)大陸大多數(shù)企業(yè)濕電子化學(xué)品產(chǎn)品等級(jí)在SEMI G1至G2,，部分企業(yè)在單一產(chǎn)品上達(dá)到SEMI G3級(jí)別，只有極少數(shù)企業(yè)個(gè)別產(chǎn)品達(dá)到SEMI G4級(jí)別,，與世界領(lǐng)先水平還有較大差距,。在濕電子化學(xué)品的高端產(chǎn)品上，國(guó)產(chǎn)化率僅10％左右,。
內(nèi)資企業(yè)的布局集中于中低端市場(chǎng),。太陽(yáng)能電池領(lǐng)域由于對(duì)濕電子化學(xué)品要求相對(duì)較低，國(guó)內(nèi)不少企業(yè)產(chǎn)品可滿足其應(yīng)用要求,。2018年,，我國(guó)內(nèi)資企業(yè)產(chǎn)品在太陽(yáng)能電池應(yīng)用市場(chǎng)占有率超過99％，基本實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)化,，但市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈,，利潤(rùn)率較低。
高端產(chǎn)品技術(shù)門檻高,，市場(chǎng)被外企層層包圍,；中低端市場(chǎng)容易進(jìn)入，但易形成同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng),。在看似“內(nèi)憂外患,，進(jìn)退兩難”的競(jìng)爭(zhēng)格局下，格林達(dá)如何做才能打造自身產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力,？
TMAH顯影液是“敲門磚”
格林達(dá)的產(chǎn)品在顯示面板,、半導(dǎo)體和太陽(yáng)能電池三大領(lǐng)域均可以應(yīng)用，但為了避免在中低端市場(chǎng)陷入低價(jià)競(jìng)爭(zhēng),，其目光始終聚焦于高端市場(chǎng),，以TMAH顯影液為主打產(chǎn)品。2016—2019年,，TMAH顯影液的銷售收入不斷提升,，在格林達(dá)營(yíng)收中占比始終保持在80％以上。
格林達(dá)為何選擇TMAH顯影液為主打產(chǎn)品,？它為何能成為其最重要的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)點(diǎn),？
在顯示面板由LCD向OLED過渡的潮流下,，TMAH顯影液就是格林達(dá)為自己尋找的“突破口”。
格林達(dá)的產(chǎn)品市場(chǎng)集中于顯示面板領(lǐng)域,，占比達(dá)到95％,。TMAH顯影液是LCD、OLED顯示面板生產(chǎn)過程中的關(guān)鍵材料之一,。顯示面板作為濕電子化學(xué)品需求增長(zhǎng)的最大驅(qū)動(dòng)力,，未來向OLED技術(shù)升級(jí)將帶動(dòng)其需求的加速擴(kuò)張。格林達(dá)以此為產(chǎn)品切入點(diǎn),，找到了廣闊的下游市場(chǎng)和進(jìn)口替代空間,。
經(jīng)過多年研發(fā)投入，格林達(dá)的TMAH顯影液達(dá)到了SEMI G4的國(guó)際標(biāo)準(zhǔn),，打破了外資企業(yè)在這項(xiàng)技術(shù)上的壟斷,，有效助推了高清顯示產(chǎn)業(yè)國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程，也確保了國(guó)產(chǎn)超高清 LCD,、OLED顯示面板用顯影液供應(yīng)的安全性,。2018年,，格林達(dá)顯影液的國(guó)內(nèi)銷量已占國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求量的43．95％,。
格林達(dá)的該項(xiàng)產(chǎn)品不僅實(shí)現(xiàn)了進(jìn)口替代，還外銷韓國(guó),、日本和臺(tái)灣地區(qū),。2017年以來，其境外收入穩(wěn)定保持在35％左右,。并且,，格林達(dá)在顯示面板領(lǐng)域中得到眾多知名客戶的認(rèn)可，其產(chǎn)品已成功導(dǎo)入京東方集團(tuán),、韓國(guó)LG集團(tuán),、華星光電、天馬微電子,、中電熊貓等國(guó)內(nèi)外大型面板企業(yè),。
格林達(dá)以TMAH顯影液切入高端濕電子化學(xué)品市場(chǎng)，其競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)表現(xiàn)在哪里,？
在國(guó)內(nèi)少數(shù)幾家能生產(chǎn)G4級(jí)別顯影液的企業(yè)中,，格林達(dá)的產(chǎn)能最高，達(dá)到5．77萬(wàn)噸,，能迅速響應(yīng)下游市場(chǎng)需求,，保證供給穩(wěn)定性。
同時(shí),，為了提升客戶粘性,，格林達(dá)建立了強(qiáng)大的技術(shù)服務(wù)團(tuán)隊(duì),。在產(chǎn)品售后，它可以為客戶提供針對(duì)性的產(chǎn)品技術(shù)指導(dǎo),，快速解決下游客戶產(chǎn)品使用過程中的問題,，從而提升客戶產(chǎn)品使用滿意度。
顯影液的生產(chǎn)過程會(huì)導(dǎo)致污染物排放,，因此環(huán)保要求對(duì)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展來說必不可少,。電子級(jí)TMAH顯影液的主要生產(chǎn)工藝有氯化物電解法和碳酸鹽電解法兩種。與氯化物電解法比較,，格林達(dá)研發(fā)出更環(huán)保的碳酸鹽電解法,，還能有效延長(zhǎng)了設(shè)備使用壽命，降低生產(chǎn)成本,。
此外,，雖然國(guó)內(nèi)濕電子化學(xué)品行業(yè)起步較晚，格林達(dá)已經(jīng)在為下一輪技術(shù)升級(jí)做好準(zhǔn)備,。格林達(dá)已經(jīng)著手開展SEMI G5等級(jí)顯影液產(chǎn)品的研發(fā),，爭(zhēng)取獲得在新產(chǎn)品應(yīng)用時(shí)的先發(fā)優(yōu)勢(shì)。
隨著下游電子消費(fèi)品的需求擴(kuò)大,，中國(guó)濕電子化學(xué)品市場(chǎng)迎來高速增長(zhǎng),。國(guó)內(nèi)企業(yè)由于起步較晚，在與外資企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中處于弱勢(shì)地位,，高端產(chǎn)品國(guó)產(chǎn)化率低,。
格林達(dá)抓住了顯示面板行業(yè)技術(shù)升級(jí)的機(jī)遇，以TMAH顯影液為切入點(diǎn)打進(jìn)高端市場(chǎng),，在該領(lǐng)域打破了外企技術(shù)壟斷,。科創(chuàng)板上市后,，格林達(dá)有更強(qiáng)的資金實(shí)力布局濕電子化學(xué)品高端產(chǎn)品市場(chǎng),。廣闊的進(jìn)口替代空間下，格林達(dá)將大有可為,，扭轉(zhuǎn)國(guó)內(nèi)企業(yè)在高端濕電子化學(xué)產(chǎn)品上的不利局面,。