曾記得,，2019 年全年財報發(fā)布后,，小贏科技創(chuàng)始人、首席執(zhí)行官兼董事長唐越稱：由于新冠病毒導致的疫情在海外蔓延,，公司業(yè)務將在 2020 年第一季度受到不利影響,，預計貸款總額將持續(xù)下降,。
這一次，小贏科技創(chuàng)始人唐越的預測應驗了,。
小贏科技 2010 年第一季度財報顯示：一季度小贏科技營業(yè)收入 5.29 億,，同比下降 31.9%，歸屬于股東的凈虧損為 1.963 億元人民幣(2770 萬美元),，而 2019 年同期則為凈收益 2.09 億元人民幣,，凈利潤暴跌 193.78%。本次虧損,，是小贏科技自 IPO 以來出現的首次虧損,。
營收暴跌之外，小贏科技還面臨退市的風險,。
此前,，小贏科技收到來自紐交所發(fā)出的提示函，提示函內容為：由于小贏科技的美國存托股(ADS)的交易價格低于合規(guī)標準；自 2020 年 7 月 1 日起,，小贏科技將有 6 個月的時間調整其股價至合規(guī)標準,。
意味著，小贏科技在 6 個月內（截止 2020 年 7 月 2 日,，小贏科技股價 0.82 美元）,，股價和平均股價沒恢復到 1.00 美元以上，那么紐約證券交易所將啟動退市程序,。風雨欲來,，小贏科技如何求生？
疫情下,，業(yè)績降速明顯
小贏科技創(chuàng)立于 2014 年,，是一家以互聯網技術和數據為驅動，致力于為廣大用戶提供優(yōu)質的互聯網金融信息服務的金融科技公司,，旗下擁有小贏理財,、小贏網金、小贏普惠,、小贏卡貸等多個品牌,。
乘金融科技東風而起，小贏科技成立 4 年后很快在美成功上市,。
2018 年 9 月 19 日,，小贏科技在美國紐約證券交易所掛牌交易，股票代碼為“XYF”,，IPO 發(fā)行價定為 9.5 美元,。當天，小贏科技一度上漲至 20 美元,，成為繼宜人貸,、信而富、趣店之后,，冉冉升起金融科技新星,。
好景不長，受疫情和市場監(jiān)管環(huán)境影響,，小贏科技各項業(yè)績降速愈發(fā)顯著,。
2020 年一季度財報顯示，平臺撮合貸款總額達到 68.23 億元,，比去年同期的 96.29 億下降了 29.1%,，比去年第四季度環(huán)比下降了 23.2%。其中,，信用貸款金額為 46.31 億,，占全部貸款額的 67.9%,。
營收大幅下降心酸中，猶存一點欣慰,。
小贏科技,，固定期限貸款產品每筆貸款平均額度為 15745 元，比去年第四季度的 14611 元增長了 7.8%,。循環(huán)貸款產品每個用戶金額為 8582 元,，比去年第四季度增長了 3.8%。而且,，截止 3 月 31 日,，未償還貸款余額為 143.7 億，相比去年 12 月 31 日,，未償還貸款余額為 172.67 億,，減少了 28.97 億。
眾所周知,，業(yè)績下滑的直接原因是市場環(huán)境影響,。小贏科技官方也透露：營收下滑最主要的原因是為應對 COVID-19 采取更嚴格的風險政策而導致交易量減少。身處經濟下行周期,，疊加疫情等多重因素,，小贏科技第一季度貸款促成量減少，放貸規(guī)模繼續(xù)收縮在所難免,。
其實，經濟下行,、疫情戰(zhàn)線長的影響的還直接體現在逾期率的增加上,。
疫情期間，各大平臺貸款的逾期率普遍上升,。小贏科技 31-90 天貸款逾期率為 6.71%,，91-180 天貸款逾期率為 7.12%，而去年同期分別為 3.56%和 5.21%,，同比分別增長了 88.48%和 36.66%,。而去年 12 月底這一數據為 4.05%和 5.11%。
從整個金融科技大環(huán)境來看,，不少持牌金融機構,、金融科技公司，均在疫情期間遭受了不同程度的業(yè)績打擊,。為此,，大家都想縮減褲腰帶、開源節(jié)流,，只是效果并不明顯,。
流年不利,，支出上漲、用戶活躍度下降
因市場環(huán)境惡化,，金融科技平臺今年上半年業(yè)績普遍不好看,。再有就是，經濟不景氣,，“開源節(jié)流”成為金融科技平臺的難題,。
2020 第一季度，小贏科技發(fā)起和服務費用由 2019 年同期的人民幣 3.365 億元增加 26.2％至人民幣 4.249 億元（5,990 萬美元）,。官方透露,，支出費用上漲主要由于循環(huán)信貸的客戶獲取成本增加，以及通過合并信托提供的貸款相關的利息支出增加,。
再有,，小贏科技一般和管理費用，從 2019 年同期的人民幣 5,630 萬元增加 24.3％至人民幣 6,990 萬元（990 萬美元）,，原因是支付給第三方信托公司的管理費用同比增加,。同時，銷售及市場推廣費用由 2019 年同期的人民幣 30.7 百萬元,，減少 61.5％至人民幣 11.8 百萬元（1.7 百萬美元）,，由于疫情爆發(fā)后促銷和廣告開支減少。
可以發(fā)現,，雖然疫情后小贏科技積極減少廣告,、促銷等營銷支出，但還是抵不住一般和管理費用,、發(fā)起和服務費用等支出的增加,，開源難、節(jié)流難是小贏科技一季度盈轉虧的原因,。
當然,，用戶數目、戶活躍度度在一定程度上也反映了小贏科技近期的喜和憂,。
在用戶方面,，平臺總注冊用戶數達到 4260 萬人，累計借款人數達到 573 萬人,，活躍借款人達到 42.8 萬,，比 2019 年第四季度的 60.9 萬下降了 29.7%。對此,，小贏科技創(chuàng)始人解釋到：“主要是在評估借款人時采取了更嚴格的標準,，這對于在 2020 年下半年市場反彈時降低后期貸款違約率和增強業(yè)績至關重要?！?/p>
除了活躍用戶量下降之外,，產品口碑下降也是小贏科技當先面臨的挑戰(zhàn),。
財經三劍客統(tǒng)計數據顯示：小贏卡貸聚投訴平臺投訴量高達 10000 條，在黑貓投訴平臺投訴量也將近 5000 條,；可循環(huán)使用額度的搖錢花（原小贏錢包）在黑貓投訴平臺投訴量也早已超過 1000 條,，在聚投訴平臺也超過了 800 條。
在金融科技平臺選擇影響因素中,，大部分用戶認為口碑是影響平臺選擇的重要因素,。因此，我們經?？梢钥吹骄W絡中有人詢問：“這個網貸靠不靠譜,？”，而小贏科技投訴率如此之高勢必會讓人誤認為產品質量差,，進而影響其服務口碑,。
總而言之，成本管控,、產品口碑,、服務質量都是影響公司營收穩(wěn)定性、可持續(xù)發(fā)展的重要因素,，做得好是競爭“利器”,，做不好便是一道坎。
押注前沿技術
不可否認,，人工智能,、云計算、區(qū)塊鏈等信息技術在金融領域的逐漸推廣及應用,，解決了金融科技平臺核心風控的痛點,，這也是小贏科技等金融科技平臺積極加大科技投入的原因。
近年來,，小贏科技結合大數據、深度學習等技術,，打造出多個智能業(yè)務平臺,，這一系列科技平臺的涌現，為其構筑了強大的金融科技“護城河”,。
WinSAFE 智贏風控平臺,、資產處理平臺、資金對接平臺,，這些基于大數據算法,、機器學習、智能推薦算法于一體的智能業(yè)務平臺,，保障了小贏科技高效完成秒級審批操作,，還極大的提升了資產和資金對接效率降低資金成本等等……
再有,，疫情期間小贏科技推出 AI 智能客服系統(tǒng)，來幫助客戶解決賬戶管理,、還款代扣,、業(yè)務咨詢等眾多問題，降低人工成本也提高了優(yōu)質服務的效率,。數據顯示：今年 1 月 -3 月,，AI 智能客服服務量近 138 萬人次，AI 回復準確率高達 98% ,，AI 服務解決率超過 73%,。
正如，小贏科技總裁成少勇所說的：“過去幾個季度,，我們不斷加大技術在風險架構中的應用,，持續(xù)獲取優(yōu)質客戶，這使我們能夠成功地在疫情高峰期應對系統(tǒng)風險的上升,。
顯然,，科技能力已成為金融科技公司發(fā)展的核心驅動力和競爭力。
在行業(yè)嚴監(jiān)管政策層出不窮,、疫情重壓之際,，小贏科技通過強化科技能力，來應對市場,、用戶,、資本的審視。未來,，小贏科技對于人工智能,、大數據、云計算,、區(qū)塊鏈等技術與金融的探索會越來越深入,，以期借助科技能力為自己保駕護航。