“賣一臺(tái)PC能賺100元，其中英特爾拿去了60元,，微軟拿去了40元,。”一句話道出了國內(nèi)PC廠商的心酸,。柳傳志也曾感嘆“我們生產(chǎn)一臺(tái)電腦也就是一把大蔥的利潤”,。

20世紀(jì)80年代以來，微軟和英特爾強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)手搭建起來的“Wintel”聯(lián)盟,，在全球PC產(chǎn)業(yè)建立起了銅墻鐵壁般的雙寡頭壟斷格局,。值得肯定的是，操作系統(tǒng)之王和硬件巨頭的攜手的確造就了曾經(jīng)PC時(shí)代的輝煌,。

但操作系統(tǒng)作為一切電子軟件運(yùn)行的平臺(tái),，深深牽制著國家和民族產(chǎn)業(yè)發(fā)展的主動(dòng)權(quán)和所有系統(tǒng)的安全性。過于依賴國外操作系統(tǒng)無疑成了高懸在頭頂?shù)囊话堰_(dá)摩克利斯之劍,。

“作為十二億人口的大國,，自主操作系統(tǒng)不可不搞，不可慢搞”,。1999年,，中國工程院院士倪光南在《人民日報(bào)》發(fā)文，呼吁要建立國產(chǎn)完整的軟件產(chǎn)業(yè)體系,，不能受制于人,。

國產(chǎn)操作系統(tǒng)的自主研發(fā)迫在眉睫，操作系統(tǒng)也掀起了國產(chǎn)化的浪潮,。

其中,，被譽(yù)為“軟件國家隊(duì)”的中國軟件與技術(shù)服務(wù)股份有限公司（簡稱“中國軟件”），背靠中國電子,，旗下?lián)碛兄袠?biāo)麒麟和銀河麒麟兩大操作系統(tǒng),。優(yōu)沃的背景加上愿意大手筆投入研發(fā)的態(tài)度，自然被看作操作系統(tǒng)國產(chǎn)替代化中的主力軍,。

市場的幻想神經(jīng)一度被撩動(dòng),，2020年7月，中國軟件市值曾超500億元,，不過當(dāng)下已不及200億,。營收成績十分亮眼，但盈利能力卻一直不理想,，或許這便是市場對其重估的原因,。2021年，中國軟件營收103．52億元,，歸母凈利潤卻僅7558萬元,。

即便頭戴“國家隊(duì)”的帽子,，但在商言商，難賺錢的原因依舊脫離不了基本的商業(yè)邏輯,。當(dāng)前,，國產(chǎn)操作系統(tǒng)快速崛起，但距離何時(shí)真正實(shí)現(xiàn)替代,，尚無人能準(zhǔn)確給出答案,。

大浪淘沙，想扛起操作系統(tǒng)國產(chǎn)化的大旗,，既要學(xué)會(huì)吆喝,，也要學(xué)會(huì)賺錢。

軟件國家隊(duì)的盈利焦慮

背靠國內(nèi)最大的國有綜合性IT企業(yè)集團(tuán)中國電子,，中國軟件穩(wěn)坐G端市場國產(chǎn)操作系統(tǒng)龍頭,，中央部委、地方政府和大型央企等機(jī)構(gòu)部門都是其長期的客戶群體,。

調(diào)研機(jī)構(gòu)賽迪顧問在《2020－2021年中國平臺(tái)軟件市場研究年度報(bào)告》指出,，銀河麒麟V10操作系統(tǒng)在桌面、服務(wù)器的政府市場中銷售額占比第一,，占有率超過70％,。

但背負(fù)著“軟件中國家隊(duì)”的期望，在憧憬美好未來的同時(shí),，中國軟件也需直面當(dāng)下亟待提高的盈利能力,。

在2019年年報(bào)中，中國軟件曾提出2020年要實(shí)現(xiàn)營收100億元的目標(biāo),，由于疫情影響項(xiàng)目招標(biāo)工作,，該目標(biāo)彼時(shí)并未達(dá)成。2021年,，中國軟件實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入103．52億元,，延期交上了答卷。

不過看似美麗的成績背后,，卻常年有著增收不增利的問題,。2018－2021年,，中國軟件的營收一直處于可觀的增長態(tài)勢,，但與此同時(shí)，中國軟件的凈利率卻連續(xù)三年下滑,。2021年,，中國軟件1．96％的凈利率創(chuàng)近四年新低。

制圖：科技新知  丨 數(shù)據(jù)來源：年報(bào)

中國軟件旗下中標(biāo)軟件和天津麒麟兩家子公司,，分別推出的中標(biāo)麒麟和銀河麒麟兩大國產(chǎn)系統(tǒng),，一向被看作最有可能成為國產(chǎn)Wintel的中堅(jiān)力量,。

2019年底，中標(biāo)麒麟與銀河麒麟合并,。按理來說,，兩大力量的整合，本應(yīng)可將中國軟件推上更高一層的臺(tái)階,，但即便如此,，也未能挽救不斷下滑的凈利率。

2020年目標(biāo)未達(dá)可以用疫情來解釋,，不過盈利能力長年下滑,，恐怕并非外界因素可以做擋箭牌。中國軟件還是要從自身找原因,。

中國軟件三大業(yè)務(wù)板塊分為：自主軟件產(chǎn)品,、行業(yè)解決方案和服務(wù)化業(yè)務(wù)。當(dāng)前,，三大業(yè)務(wù)板塊均出現(xiàn)營收增長,，毛利率卻下降的難題。

數(shù)據(jù)來源：中國軟件2021年年報(bào)

而侵蝕毛利率的重要原因,，則在于營業(yè)成本和費(fèi)用的上升,。2021年，銷售費(fèi)用,、管理費(fèi)用,、財(cái)務(wù)費(fèi)用和研發(fā)投入費(fèi)用分別同比增長88．71％、61．73％,、486．09％和41．17％,。

作為國家級高科技創(chuàng)新企業(yè)，若想實(shí)現(xiàn)自主可控的技術(shù)自由,，自然需要投入高昂資金用于研發(fā),。

即便最需“不計(jì)成本投入”打造的麒麟系統(tǒng)，也已經(jīng)取得了可觀的盈利成績,。2021年麒麟軟件營收11．34億元,，同比增長85％；歸母凈利潤2．68億元,，同比增長63％,。

中信建投曾在2020年一篇研報(bào)中指出，中國軟件操作系統(tǒng)業(yè)務(wù)整體凈利率38．33％,，軟件產(chǎn)品規(guī)?；N售帶來的邊際成本下降、高利潤釋放效應(yīng)十分顯著,。

反觀母公司中國軟件大手筆投入研發(fā)和銷售,，卻并未轉(zhuǎn)化成盈利成果,。

從中國軟件業(yè)務(wù)構(gòu)成來看，低毛利率的業(yè)務(wù)成了主要收入來源,。毛利率最高的自主軟件產(chǎn)品業(yè)務(wù)僅貢獻(xiàn)15．2％的營收,，毛利率最低的行業(yè)解決方案業(yè)務(wù)卻成了中國軟件收入的基本盤，且近幾年占比還在不斷增大,。

若想依靠毛利率僅為8．53％的業(yè)務(wù)來造血,，恐怕困難。在這樣的業(yè)務(wù)構(gòu)成之下,，盈利能力出現(xiàn)瓶頸在所難免,。

細(xì)究本就不高的利潤中，3．41億元來自含增值稅退稅,、政府補(bǔ)助,、政府扶持資金等在內(nèi)的“其他收益”，占利潤總額的148．42％,，還有1．16億元是通過投資取得的收益,。若排除兩項(xiàng)收益來源，中國軟件或并非盈利的狀態(tài),。

即便高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的背后離不開高強(qiáng)度的投入,，但愿意投入和不考慮回報(bào)率，是兩碼事,。當(dāng)前中國軟件在費(fèi)用不斷上漲的同時(shí)卻沒拉動(dòng)盈利能力,，可見資金投入效率低，那么,，錢都花在何處了,？

錢花哪兒了？

中國軟件為什么會(huì)陷入增收不增利的境地,？在大幅上漲的營業(yè)費(fèi)用和成本的背后,，錢是否花得高效？

在管理,、財(cái)務(wù),、研發(fā)和銷售費(fèi)用上，投入最多的便是研發(fā)費(fèi)用,。2021年,，中國軟件在研發(fā)上投入超18億元，同比增長超四成,，占總營收的18．31％,。對于研發(fā)費(fèi)用的增長,，中國軟件解釋稱主要是由于本期重大項(xiàng)目研發(fā)投入較多所致,。

其中絕大部分的費(fèi)用支出在了人工費(fèi)上,。2021年，中國軟件研發(fā)人員數(shù)量增加了513位,。僅人工費(fèi)用,，就占2021年中國軟件研發(fā)費(fèi)的81．7％。而研發(fā)人員在中國軟件占總?cè)藬?shù)的比例常年超過50％,。

按理來說,，在高科技企業(yè)中，研發(fā)人員自然是寶貴的財(cái)富,。但從中國軟件自身的業(yè)務(wù)板塊來看,，營收超八成來自行業(yè)解決方案和服務(wù)化業(yè)務(wù)，前者主要包括軟硬件采購和人力成本及外包服務(wù),，后者則包括外包服務(wù)采購和人力成本,。

中國產(chǎn)經(jīng)在《創(chuàng)新研發(fā)對企業(yè)績效的影響——以中國軟件和信息技術(shù)業(yè)上市公司為例》期刊中，以A股107家軟件和信息技術(shù)服務(wù)公司為樣本,，得出結(jié)論：盡管存在一定程度的滯后效應(yīng),，但增強(qiáng)研發(fā)資金投入強(qiáng)度的確有利于提高企業(yè)的凈資產(chǎn)收益率；即便不應(yīng)忽視對高素質(zhì)人才的培養(yǎng),，但研發(fā)人員投入強(qiáng)度對企業(yè)績效的影響卻并不顯著,。

看似賣力加大研發(fā)投入，中國軟件的業(yè)務(wù)是否需要這么多的研發(fā)人員,？研發(fā)人員又是否人盡其才,？恐怕都需打上個(gè)問號(hào)。

銷售費(fèi)用的增長主要是由于市場人員的增加,，管理費(fèi)用的增長則來自人員投入及折舊攤銷類資產(chǎn)費(fèi)用增加較多,。總的來說,，費(fèi)用支出的極大一部分來自擴(kuò)張團(tuán)隊(duì)導(dǎo)致薪酬的支出,。

即便不談?dòng)貓?bào)，這些投入是否真的提升了產(chǎn)品技術(shù)含量和附加值,？仍值得討論,。

除了在擴(kuò)張團(tuán)隊(duì)上大手筆投入的同時(shí)，中國軟件在投資上也頗有“不計(jì)回報(bào)”的架勢,。

2021年,，中國軟件年末長期股權(quán)投資由上年的4．88億元增加至8．21億元，同比增長68．2％,。

其中,，兩億投資給了上海博科資訊股份有限公司，中國軟件持有7％的股份,。而博科資訊和中國軟件有著同樣的難題——由于費(fèi)用的增長,，盈利能力下滑,。相比中國軟件增收不增利，2017－2020年期間,，博科資訊僅2019年盈利,，其余年份均為虧損狀態(tài)。

此外,，中國軟件于2021年4月投資貴州易鯨信息技術(shù)有限公司5679萬元,，持有其7．64％的股權(quán)。盡管數(shù)據(jù)顯示,，2020年以來易鯨捷開始盈利,，但在獲得中國軟件戰(zhàn)略投資后，其因董事舉報(bào),，陷入偷稅漏稅,、發(fā)不出工資以及技術(shù)產(chǎn)權(quán)“內(nèi)斗”等風(fēng)波，真實(shí)盈利能力遭到質(zhì)疑,。5月12日,，中國軟件宣布3．89億元增資易鯨捷。

幾億元的投資,，對凈利潤僅千萬元,，且本身投入和盈利增長不成正比的中國軟件來說，無疑是雪上加霜,。

僅看費(fèi)用投入類別,，研發(fā)、銷售等,，這些錢的確花在了該花的業(yè)務(wù)領(lǐng)域,，卻經(jīng)不起細(xì)究。

隨著業(yè)務(wù)的增長,，這些錢卻沒能花在讓中國軟件提高盈利能力的關(guān)鍵之處,。

作為知識(shí)和技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)的重要力量，這樣的花錢方式如何支撐得起后續(xù)在技術(shù)研發(fā)上的可持續(xù)性,，恐怕是中國軟件需要思考的問題,。

系統(tǒng)易成，生態(tài)難建

麒麟系統(tǒng)為何名為麒麟,？源于其底層采用mach微內(nèi)核為藍(lán)本,，服務(wù)層參照的是FreeBSD系統(tǒng)，應(yīng)用層參考的是Linux,，界面則仿照了Windows,。跟中國傳統(tǒng)神獸——擁有獅頭、鹿角、麋身,、牛尾的麒麟有相同的特性,。

在國產(chǎn)替代的大背景下，操作系統(tǒng)是公認(rèn)被卡脖子最嚴(yán)重的領(lǐng)域之一,。而中國軟件的麒麟操作系統(tǒng)一直被視作國產(chǎn)操作系統(tǒng)的“可造之材”。

麒麟操作系統(tǒng)的搭建離不開開源系統(tǒng)Linux,。這個(gè)誕生于1998年的開源系統(tǒng)一直被視作Windows有力的競爭者,，不僅免費(fèi)開源代碼，而且性能優(yōu)越十分穩(wěn)定,，因此目前大多數(shù)國產(chǎn)操作系統(tǒng)都是基于此而開發(fā),，麒麟系統(tǒng)也不例外。

Linux的出現(xiàn)無疑在Windows系統(tǒng)的壟斷下撕開了個(gè)口子,，而即便Linux并非私有化,，沒有所有權(quán)歸屬者，但這也同樣意味著國產(chǎn)操作系統(tǒng)的根基所有權(quán)并未掌握在自己手中,。在俄烏戰(zhàn)爭中,，基于Linux內(nèi)核的桌面PC操作系統(tǒng)Ubuntu的開發(fā)商Canonical對俄羅斯的停服，也為國產(chǎn)操作系統(tǒng)對Linux的依賴敲響了警鐘,。

麒麟系統(tǒng)目前已經(jīng)應(yīng)用在銀河,、天河計(jì)算機(jī)、嫦娥工程等重大工程,，但主要服務(wù)對象仍集中在黨政軍企,。不可否認(rèn)的是，這的確檢驗(yàn)了麒麟系統(tǒng)的安全性,，但若想承擔(dān)得起Wintel“國產(chǎn)替代化”的使命,，只覆蓋G端場景遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。

中國軟件董秘辦工作人員曾在接受采訪時(shí)稱,，國內(nèi)市場雖然巨大,，但公司目前還沒有更多的規(guī)劃，要先服務(wù)好已經(jīng)產(chǎn)生訂單的黨政軍客戶,。

但自主的操作系統(tǒng)若想承擔(dān)起國產(chǎn)替代化的使命,，不應(yīng)當(dāng)只是運(yùn)行在特定的G端場景，更需要面對民用市場的考驗(yàn),。

億歐智庫在報(bào)告中指出,，當(dāng)前國內(nèi)桌面操作系統(tǒng)，Windows和macOS仍處于絕對主導(dǎo)地位,。盡管近五年市占率有所下滑,，但仍占據(jù)超九成的市場份額。

在習(xí)慣了Windows和macOS系統(tǒng)的市場，麒麟系統(tǒng)在G端的背景優(yōu)勢能否應(yīng)用在民用市場上,，仍是未知數(shù),。

系統(tǒng)易成，生態(tài)難建,?；ヂ?lián)網(wǎng)時(shí)代，控制跨操作系統(tǒng)平臺(tái)的公司才有可能成為新的王者,。

倪光南院士認(rèn)為,，Wintel聯(lián)盟的Windows之所以能夠壟斷操作系統(tǒng)市場，就是因?yàn)樗麄兺瞥隽私y(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn),，幾乎所有的外設(shè),、應(yīng)用程序都能做到即插即用、即裝即用,。而我國芯片廠商大多各自為政,，這樣一來排列組合有幾十種軟硬件方案，很難實(shí)現(xiàn)外設(shè)和應(yīng)用程序的兼容,。

銀河麒麟桌面操作系統(tǒng)V10的發(fā)布,，不僅適配國產(chǎn)主流軟硬件產(chǎn)品，更兼容了Android和Windows,，在開放程度上邁出了重要的一步,。不過在生態(tài)搭建上，仍有很長的路要走,。

麒麟Linux官方數(shù)據(jù)披露,，麒麟Linux目前兼容的軟件數(shù)量（含適配的Windows、安卓,、linux軟件）和兼容適配的硬件合計(jì)約43萬款,。而截至2021年底，Windows的軟硬件合計(jì)超過5000萬,，這意味著麒麟Linux適配數(shù)量不足Windows的1％,。

本身國內(nèi)操作系統(tǒng)起步較晚，若想迎頭趕上,，無疑需要下苦工,，但目前中國軟件卻事倍功半。

即便有過倒下的先行者,，當(dāng)前,，國家隊(duì)、民營科技巨頭以及數(shù)字化市場上的各類企業(yè),，仍然爭先恐后為操作系統(tǒng)國產(chǎn)化貢獻(xiàn)力量,。在實(shí)現(xiàn)自主可控的操作系統(tǒng)的路上，有鮮花滿地，卻也荊棘遍布,。

據(jù)中國專業(yè)調(diào)研機(jī)構(gòu)賽迪顧問統(tǒng)計(jì),，在國產(chǎn)操作系統(tǒng)領(lǐng)域，麒麟軟件的銀河麒麟操作系統(tǒng)穩(wěn)居2021年中國Linux操作系統(tǒng)市場排名第一,。盡管已歷經(jīng)二十余年,，國產(chǎn)操作系統(tǒng)羽翼尚未豐滿，而打頭陣的麒麟操作系統(tǒng),，如何前行,，將對整個(gè)國產(chǎn)操作系統(tǒng)生態(tài)進(jìn)化方向起著舉足輕重的作用。

當(dāng)下國產(chǎn)化的浪潮為國產(chǎn)操作系統(tǒng)們提供了前所未有的機(jī)會(huì),。機(jī)會(huì)是風(fēng)口,，但抓不抓得住,，還是要看能力,。這考驗(yàn)著操作系統(tǒng)們的研發(fā)能力和產(chǎn)業(yè)生態(tài)建設(shè)能力，而硬實(shí)力的背后無一不需要長期主義和高昂的投入,。

追趕之路自然不好走,，不過，道阻且長,，行則將至,。中國軟件作為操作系統(tǒng)國產(chǎn)化的希望之光，更要集中炮火,，把錢花在刀刃上,。

＠科技新知 原創(chuàng)

作者丨嘉榮  編輯丨伊頁

參考資料：

倪光南——《發(fā)展我國自主的操作系統(tǒng)》

數(shù)智前線——《誰在給中國軟件機(jī)會(huì)？》

中國產(chǎn)經(jīng)——《創(chuàng)新研發(fā)對企業(yè)績效的影響——以中國軟件和信息技術(shù)業(yè)上市公司為例》

36氪——《億級潛在市場背后,，國產(chǎn)操作系統(tǒng)連橫合縱,、抱團(tuán)取暖｜年度行業(yè)研究 》

連線Insight——《自主可控，面向民用：銀河麒麟操作系統(tǒng)要崛起了嗎,？》

億歐智庫 ——《研報(bào)｜2021國產(chǎn)桌面操作系統(tǒng)生態(tài)發(fā)展研究報(bào)告》